美股ETF总结 1 of 3: U.S. Market ETF

SQDU · 发表于 15-6-2019 18:39:58|来自：广东深圳

本帖最后由 SQDU 于 15-6-2019 22:03 编辑

在美国股市可交易的ETF多达2000多只，个人投资者不可能面面俱到cover全部的ETF。这里根据我自己的投资习惯、喜好和认识，整理出一些我认为可以长期关注的ETF，供大家参考，也希望借此和大家交流，互相学习。
整理时用得最多的数据来源于 ETF.COM

我会把整理出来的ETF分成三个部分并分三个帖子来介绍：
1. U.S. Market Equity ETF: 就是和美国related的股票ETF，像大家熟悉的AMAZON，APPLE，巴郡等等美国企业，会在这个部分cover。还包括了黄金和石油（商品不熟，就关注两只就好）
2. Ex-U.S. Market Equite ETF：主要指美国以外的国家和地区，发展中国家、发达国家，欧洲，亚太等等分类ETF。
3. Fixed Income ETF：主要是国债、企业债。

下面开始我的第一部分总结 - Equity: U.S. Market ETF
第一部分又细分为：
1. U.S. Large/Mid/Small Cap，就是一揽子大中小盘股；
2. U.S. Dividend, 注重股息的ETF；
3. U.S. Sectors, 就是各个板块，科技板块，能源，生物等等。

需提示的是，只要登录ETF.COM（声明，我不是打广告，但是该网站真的很好用），搜索ETF的代码（如最大的市值2600亿美元的大盘ETF：SPY，你可以看到ETF的持仓和表现等相关信息）。在此就不针对每只ETF作具体介绍了。

但是想强调的是，ETF也并非一揽子不分好坏地全收录，这也是我越来越喜欢买ETF的原因。比如说，U.S. Technology ETF：XLK，你打开看看持仓，那些著名的科技企业赫然出现在top 10持仓里面；又比如说U.S. Financials ETF: XLF，那些著名的银行，投行（如高盛）以及巴菲特的巴郡，都在里面。感兴趣的话在网上简单谷歌一下都可以看到详细持仓的。

注：Expense Ratio为ETF每年的管理费，一般都很低；1,3,5,10 Year Return是年化后的收益率，而非该时间段内的总收益；AUM，所管理资产规模，可以理解为市值；最后一列的Dividend yield就不必多解释。另外，同一主题的ETF比下面罗列的要多得多，我一般会把市值和流动性低的ETF排除掉。我个人觉得下面的已经具有足够代表性，而且可以说是最优选择了。

1. U.S. 大中小盘ETF
1.1 U.S. Large Cap
1.1.1 美国大盘股ETF

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
SPY	Equity: U.S. - Large Cap	0.09%	$264.30B	5.74%	13.42%	10.37%	14.08%	1.89%
IVV	Equity: U.S. - Large Cap	0.04%	$178.70B	5.81%	13.50%	10.43%	14.14%	1.89%
VOO	Equity: U.S. - Large Cap	0.03%	$112.38B	5.81%	13.50%	10.43%	--	1.89%
QQQ	Equity: U.S. - Large Cap	0.20%	$72.12B	5.77%	20.09%	15.73%	18.62%	1.00%
DIA	Equity: U.S. - Large Cap	0.17%	$20.65B	5.16%	15.99%	11.65%	14.21%	2.17%
IWB	Equity: U.S. - Large Cap	0.15%	$19.96B	5.28%	13.32%	10.12%	14.10%	1.84%

我自己选出两只，VOO代表标普，QQQ代表美股里面的纳斯达克。QQQ的10年年化收益达到了18.62%, 比标普的ETF高出4%，这也很好理解。这些年QE不止，科技股表现抢眼，而代表科技股新生力量的纳斯达克，较之于其他大盘自然会更outstanding。

不要小看这4%，这可是年化后4%的差别，时间足够久的话，复利的威力会很显著地拉开两者的差距。

1.1.2 美国大盘杠杆ETF

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
TQQQ	Leveraged Equity: U.S. - Large Cap	0.95%	$3.83B	-3.44%	51.80%	37.38%	--	--
SSO	Leveraged Equity: U.S. - Large Cap	0.90%	$2.33B	5.03%	23.11%	17.06%	25.09%	--

上了杠杆的ETF，管理费比一般的高，接近1%，但是杠杆的作用可以是ETF在涨的时候收益更高，当然风险也更大，波动更剧烈。

1.2 U.S. Mid Cap
1.2.1 美国中盘股ETF

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
IJH	Equity: U.S. - Mid Cap	0.07%	$48.94B	-3.44%	9.94%	7.86%	13.91%	1.60%
VO	Equity: U.S. - Mid Cap	0.04%	$25.58B	3.54%	11.50%	8.69%	14.48%	1.52%

1.3 U.S. Small Cap
1.3.1 美国小盘股ETF

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
IJR	Equity: U.S. - Small Cap	0.07%	$42.78B	-9.92%	10.57%	8.13%	14.27%	1.70%
IWM	Equity: U.S. - Small Cap	0.19%	$40.65B	-8.15%	10.74%	6.90%	12.74%	1.43%
VB	Equity: U.S. - Small Cap	0.05%	$24.60B	-2.46%	11.31%	7.64%	14.17%	1.56%

2. U.S. Dividend ETF
2.1 美国Dividend Appreciation

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
VIG	Equity: U.S. - Total Market	0.06%	$34.84B	10.88%	13.49%	10.18%	13.21%	1.84%

VIG持有的股票要求其股息至少10年持续增长，注意关注的是“持续”“增长”股息，并非“高”息，股息率只有1.84%

2.2 美国High Dividend

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
VYM	Equity: U.S. - High Dividend Yield	0.06%	$24.03B	4.21%	10.27%	8.91%	13.70%	3.23%
SDY	Equity: U.S. - High Dividend Yield	0.35%	$18.58B	9.27%	10.41%	10.34%	14.18%	2.76%
DVY	Equity: U.S. - High Dividend Yield	0.39%	$17.12B	2.49%	8.59%	8.84%	14.09%	4.08%

SDY的表现从短中长期看都很稳定而且很好。

3. U.S. Sectors
3.1 美国科技股

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XLK	Equity: U.S. Technology	0.13%	$21.32B	8.84%	22.44%	16.97%	17.31%	1.39%
VGT	Equity: U.S. Technology	0.10%	$19.96B	11.86%	25.42%	18.29%	18.26%	1.24%
IYW	Equity: U.S. Technology	0.43%	$3.94B	5.79%	23.14%	16.35%	16.81%	1.14%

我个人觉得VGT的表现在3只里面略胜一筹。

还有一只带3倍杠杆买科技股的ETF：TECL

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
TECL	Leveraged Equity: U.S. Technology	1.08%	$724.61M	2.83%	59.24%	40.84%	48.44%	--

3.2 美国消费品（日用，刚需）：XLP
3.3 美国消费品（非必需品，消费升级，如我们熟悉的“星巴克”就包含在该ETF之中）：XLY
这两只消费品ETF就不多说了。

3.4 美国军工：ITA

ITA

iShares U.S. Aerospace & Defense ETF

Equity: U.S. Aerospace & Defense

0.43%

$4.98B

看看ITA的走势图就知道美国对军工的投入有多大，但是注意的是波音也在里面，第一大持仓，占了18%左右。

3.5 美国房地产

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
VNQ	Equity: U.S. Real Estate	0.12%	$34.07B	15.90%	6.20%	8.17%	15.23%	3.64%
SCHH	Equity: U.S. Real Estate	0.07%	$5.49B	13.44%	5.91%	7.96%	--	3.72%
IYR	Equity: U.S. Real Estate	0.43%	$4.46B	15.80%	7.93%	8.58%	14.54%	3.87%
XLRE	Equity: U.S. Real Estate	0.13%	$3.00B	20.94%	8.96%	--	--	3.19%
RWR	Equity: U.S. Real Estate	0.25%	$2.54B	13.34%	5.79%	7.80%	14.90%	3.72%
ICF	Equity: U.S. Real Estate	0.34%	$2.26B	21.01%	7.24%	9.37%	15.57%	3.18%

这个可以看做是REIT ETF，新加坡人最热爱REIT，美国也有很多REIT，而这里列举的是REIT的ETF，息率并不高；但是看看年化收益，达到15%，很不错的。

3.6.1 美国 Financials

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XLF	Equity: U.S. Financials	0.13%	$23.94B	-0.37%	15.42%	10.21%	12.41%	1.99%
VFH	Equity: U.S. Financials	0.10%	$7.48B	-1.76%	14.84%	10.28%	12.77%	2.20%
IYF	Equity: U.S. Financials	0.43%	$1.70B	4.68%	14.77%	10.37%	12.81%	2.24%

高盛、巴郡、VISA，MASTER等等都包含在金融ETF里面。

3.6.2 美国 Leveraged Financials

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
FAS	Leveraged Equity: U.S. Financials	1.00%	$1.51B	5.30%	40.15%	24.39%	26.26%	--
UYG	Leveraged Equity: U.S. Financials	0.95%	$800.26M	3.85%	26.28%	17.17%	20.97%	--

如果觉得12%的年化不够刺激，且十分看好美国金融业，那么可以考虑杠杆买入金融ETF。
FAS：3倍做多；
UYG：2倍做多。

3.7.1 美国Health Care

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XLV	Equity: U.S. Health Care	0.13%	$17.93B	8.67%	10.00%	10.39%	15.54%	1.73%
VHT	Equity: U.S. Health Care	0.10%	$9.10B	6.79%	10.91%	10.78%	16.12%	1.51%
IYH	Equity: U.S. Health Care	0.43%	$2.09B	7.26%	10.38%	10.31%	15.62%	1.60%

这个是我要长期配置的板块，health care，不多说，以前愁吃愁穿，现在富裕了人们都不想那么早死。

3.7.2 美国Health Care Others

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
IHI	Equity: U.S. Health Care Equipment & Supplies	0.43%	$3.55B	14.09%	20.88%	19.47%	18.92%	0.78%
IHF	Equity: U.S. Health Care Providers & Services	0.43%	$852.32M	-1.75%	11.27%	11.56%	17.33%	1.04%

Health Care的细分，有提供仪器的，也有提供服务的。看看10年期的年化收益率，足够说明health care板块有多厉害。

3.8 美国 Energy

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XLE	Equity: U.S. Energy	0.13%	$11.47B	-17.85%	-0.06%	-6.11%	3.68%	3.29%
VDE	Equity: U.S. Energy	0.10%	$3.39B	-20.56%	-1.81%	-7.46%	2.70%	3.15%

和石油高度相关，看看收益就知道了，这种ETF只能炒波段，不适合长期持有的。

3.9 美国 Industrials

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XLI	Equity: U.S. Industrials	0.13%	$9.91B	0.21%	12.28%	8.63%	14.68%	1.88%
VIS	Equity: U.S. Industrials	0.10%	$3.46B	-0.21%	11.65%	8.10%	14.43%	1.67%

3.10 美国 Utilities

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XLU	Equity: U.S. Utilities	0.13%	$9.57B	26.19%	9.02%	10.78%	11.98%	3.23%
VPU	Equity: U.S. Utilities	0.10%	$3.72B	25.35%	9.59%	11.04%	12.48%	3.14%

公用事业股ETF，如发电厂之类的，股息率还可以。

3.11 美国 Telecommunications

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XLC	Equity: U.S. Telecommunications	0.13%	$4.99B	--	--	--	--	1.11%
VOX	Equity: U.S. Telecommunications	0.10%	$1.98B	0.97%	-0.19%	2.77%	8.84%	1.22%

类似于SingTel，Starhub那些，只是在美国变成了Verizon，AT&T等。

3.12 美国 Basic Materials

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XLB	Equity: U.S. Basic Materials	0.13%	$4.12B	-3.53%	8.57%	5.20%	9.77%	2.13%
VAW	Equity: U.S. Basic Materials	0.10%	$1.95B	-7.39%	7.90%	4.65%	10.36%	1.97%

3.13 美国 Internet

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
FDN	Equity: U.S. Internet	0.52%	$8.73B	2.15%	25.42%	19.60%	22.04%	0.24%

Facebook，谷歌、亚马逊等网络科技股，全部收录在这只ETF里面。

3.14 美国 Software

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
IGV	Equity: U.S. Software	0.47%	$2.63B	13.02%	26.58%	21.08%	18.71%	0.39%

3.15 美国 Oil & Gas Exploration & Production

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
XOP	Equity: U.S. Oil & Gas Exploration & Production	0.35%	$1.59B	-38.68%	-9.18%	-19.19%	-2.56%	1.21%

简单来说，相当于买原油，和油价高度相关。

3.16 美国黄金

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
GLD	Commodities: Precious Metals Gold	0.40%	$32.34B	1.58%	0.93%	0.61%	2.94%	--
IAU	Commodities: Precious Metals Gold	0.25%	$11.99B	1.76%	1.05%	0.77%	3.08%	--

相当于买黄金。

3.17 美股水资源

TICKER	SEGMENTS	EXPENSE RATIO	AUM	1 YEAR RETURN	3 YEAR RETURN	5 YEAR RETURN	10 YEAR RETURN	DIVIDEND YIELD
PHO	Equity: Global Water	0.62%	$944.06M	11.93%	14.48%	5.86%	8.84%	1.03%

这个比较小众，但是也接近1bil的市值了。水资源是不可或缺的，这只ETF可以关注一下。

好了，U.S. Market相关的ETF就介绍到这。下一篇我会总结一下Ex-U.S. market的ETF，其中包括了一只新加坡的ETF：EWS。我看了一下其持仓，CaptiaMall REIT，SGX，SingTel，Capita Land，DBS，OCBC什么的，我们平时耳熟能详的的新加坡大蓝筹一网打尽，和在SGX挂牌的STI ETF类似。买它就相当于买新加坡了。

toms1991 · 发表于 17-6-2019 08:23:35|来自：广东深圳

谢谢分享，楼主自己有什么投资心得那，希望楼主也能分享一下。

SQDU · 发表于 17-6-2019 11:31:19|来自：广东深圳

toms1991 发表于 17-6-2019 08:23
谢谢分享，楼主自己有什么投资心得那，希望楼主也能分享一下。

心得啊，没什么，就是越发地觉得寻找个股太难把握，即使找到一只长牛，比如说港股股王腾讯，也很难长期坚定持有实现高额回报。现在事后看如果10年前就持有腾讯，现在发过猪头。可是问题在于，1）有几个能在10年前就identify腾讯将会是股王，2）又有几个在10年前看准腾讯之后坚持长期持有，3）再有几个能找准，长期持有，并且重仓持有呢？我觉得我能做到1）就已经很难了，要做到3）根本对我而言根本不可能。

简言之，就是认清了自己能力不足，很难把握个股，即使一开始抓住了也很难长期持有。ETF能够很好地弥补我这方面的不足。

我选择侧重于ETF的投资，看中的不是它的upside收益（当然不能与股王媲美），而是downside 的risk对我而言更容易把控。如果放弃追逐超高收益，而把目标定在10%的年收益上（历史数据说明股市的长期年化收益率可以达到8-12%，当然未来不可预测，未来股市收益率未必能继续维持在此水平），投资ETF的策略是个不二之选。关键在于放眼长线，不争一夕之长短。

joeezhang · 发表于 21-6-2019 17:47:48|来自：广东深圳

很赞啊，感谢分享

jsfdml · 发表于 4-5-2020 15:25:23|来自：广东深圳

虽然没玩过，感谢分享

小象妹妹 · 发表于 3-6-2020 20:09:55|来自：广东深圳

分享的很棒，我也是準備開始在ETF領域嘗試，請問你是用什麼平台或者是方式入ETF,你是一筆一次性入嗎，我是打算定投的方式，一個是壓力比較小，另一原因也是分散風險，但是苦於沒有找到購買ETF合適的平台，一直無法入場。跪求賜教

千股涨停 · 发表于 3-6-2020 21:03:07|来自：广东深圳

个人也是偏爱etf，股王不是那么容易抓到的，就算抓到了，中间的震荡也会让你怀疑人生，能否坚持到底很难说。所以，买入etf，拿一个平均收益，安稳的睡个觉。

如果对行业不是很深入的了解，买入特定行业etf的话，还不如无脑买入大盘etf。我买的医药etf，国防etf，表现都不如标普，更不如纳斯达克。国防etf，因为有大比例的波音，导致割肉出局。